Jogue a Volatilidade da Apple com uma estratégia única de opções semanais Clique para ampliar Foram realizados 9 dias em que ocorreram mudanças de preço de dois dígitos no estoque, 6 gotas de mais de 10,00 e 3 subidas de mais de 10,00. Todos os dias grandes ocorreram às segundas e 5 das 6 gotas ocorreram às sextas-feiras. A explicação mais provável para esta estranha distribuição de flutuações é que, às sextas-feiras, as opções semanais expiram, e muitos investidores que possuem o estoque podem estar escrevendo (vendendo) chamadas para a semana que vem contra suas ações. Uma vez que a maioria das operações de opções são executadas por fabricantes de mercado ou comerciantes institucionais, eles agora possuem as chamadas que os escritores venderam. Para equilibrar seu risco (delta líquido), esses profissionais devem vender ações, diminuindo assim o preço. Às segundas, outros investidores observam o preço mais baixo da AAPL, verificam os fundamentos e decidem que podem comprar algumas chamadas. Agora, os profissionais venderiam essas chamadas e precisarão comprar ações para equilibrar suas posições de risco. Seja qual for o motivo dos preços predominantemente mais baixos na sexta-feira e preços mais altos na segunda-feira, existem algumas maneiras de usar esse fenômeno usando opções semanais (na esperança de que o padrão possa continuar no futuro). Se você estivesse comprando semanalmente, adianta a negociação de sexta-feira, uma entrada no dinheiro custaria cerca de 5 (500) na sexta-feira aberta ou no fechamento na quinta-feira (na verdade, a maioria das sextas-feiras, que poderia ser comprado em A abertura para cerca de 4, mas vamos trabalhar com o número mais alto para não ser acusado de exagerar o nosso caso). Se o padrão passado de 12 semanas continuasse, você iria dividir até 2 semanas, perder uma média de 400 em 5 semanas e fazer uma média de 1200 em 5 semanas se você vendeu no fechamento na sexta-feira. Ao longo das últimas 12 semanas, você teria feito um ganho líquido de cerca de 4000 em suas 500 apostas por semana. Não é tão fácil calcular seus possíveis ganhos ou perdas se você fosse comprar chamadas antes da negociação de segunda-feira porque as opções não expiram às segundas. Mas podemos adivinhar. Uma chamada no dinheiro pode custar cerca de 11 no início da negociação na segunda-feira. Se você vendeu essa chamada no final do dia na segunda-feira, você perderia uma média de cerca de 100 da decadência diária nas 7 segundas, quando a ação flutuou pelo menos (todos esses dias, exceto os 3 grandes dias e os 2 grandes Dias baixos). Sua perda nos 2 dias em que o estoque caiu em média 11,81 seria de cerca de 650 por dia para um total de 2000 perdas nos 9 dias perdidos líquidos. No entanto, nos 3 dias em que o estoque avançou uma média de 26,27, seu ganho médio seria de aproximadamente 1700, ou 5100 para esses 3 dias. Para o período de 12 semanas, seu lucro líquido total teria sido 3100 em uma aposta semanal média de 1100. Bottom line, se a história se repetir, você pode ganhar muito dinheiro comprando chamadas antes da segunda-feira começar a negociação e comprar antes da sexta-feira (E fechar todas as posições no final daqueles dias). Mas mesmo melhores resultados podem ser alcançados ao cronometrar as compras. Mais interessante, a tabela acima mostra que, embora a AAPL caiu 7 das 12 sextas-feiras, ele realmente abriu mais alto em 10 dessas 12 semanas. Se você tivesse esperado até pouco tempo depois que o mercado abriu na manhã de sexta-feira para comprar suas posições, seus ganhos teriam sido muito maiores do que os descritos acima. No lado da chamada, a AAPL abriu mais 9 de 12 vezes na segunda-feira. Sua melhor aposta teria sido comprar chamadas na sexta-feira anterior, perto do próximo, para aproveitar os preços de chamadas mais baixas naquele momento. Mais uma vez, seus ganhos teriam sido maiores do que os descritos acima. Claro, a falha fatal nessas possibilidades de comércio é que a história não se repetirá. Às vezes faz, e às vezes não. Não tenho absolutamente nenhuma ideia se vai continuar ou não. Isso é para cada um de nós decidir por nós mesmos. Penso que há uma boa chance de que o padrão possa continuar, no entanto, e vou tentar em uma pequena escala, jogando com o dinheiro que eu posso perder (é certo que não há muito restante nesse departamento porque eu tenho sido longo AAPL Opções para as últimas 12 semanas). A propósito, os profissionais geralmente jogam esse tipo de volatilidade de forma diferente do que simplesmente comprar poupanças ou chamadas. Quando a volatilidade implícita é maior do que a volatilidade real, como ocorreu pelo menos nas últimas 12 semanas, o dinheiro esperto está comprando straddles, estrangulamentos ou spreads de volta. O problema com os três spreads é que elas são teta negativa - você perde dinheiro todos os dias que não acontece muito no mercado. Não sou confortável possuir posições com teta negativa, e raramente o faço. Na maioria das vezes, eu prefiro muito possuir calendário ou spreads diagonais e colecionar decadência premium todos os dias que o subjacente não faz muito. Esses spreads não fizeram bem usando a AAPL nas últimas 12 semanas, obviamente (dada a extrema volatilidade). Parece-me que chegou a hora de considerar que a compra direta da AAPL coloca logo após as manhãs sexta-feira abertas e a compra de chamadas AAPL perto do fechamento na sexta-feira. Se as últimas doze semanas são uma indicação, tal estratégia poderia ser extremamente lucrativa nas próximas doze semanas. Divulgação: Eu sou um longo AAPL. Eu também escrevi este artigo e expressa minhas próprias opiniões. Eu não estou recebendo compensação por isso (além do Seeking Alpha). Eu não tenho nenhum relacionamento comercial com nenhuma empresa cujo estoque é mencionado neste artigo. Divulgação adicional: Eu possuo e estou curto, coloca e chama AAPL e SPY. Trading Opções semanais de ações 8211 4 dicas que você deve saber Você está interessado em aprender como você pode negociar opções semanais. Bem, eu tenho um ótimo guia para você ajudar você Seja capaz de fazer isso. No entanto, antes de fazer, certifique-se de ler as dicas abaixo e, em seguida, clique aqui para acessar e ler o seu relatório LIVRE. As opções semanais estão disponíveis em todos os índices e índices usuais, como o Índice SampP 500 (SPX), juntamente com os principais fundos negociados em bolsa (ETFs), como o Financial Spider Select XLF. As opções semanais também estão disponíveis em algumas das ações mais cotadas, como inclui a Apple Inc. (Nasdaq: AAPL), a Exxon Mobile Inc. (NYSE: XOM) e o JPMorgan Chase amp Co. (NYSE: JPM). A lista de ações e futuros negociados regularmente muda. As informações relativas à disponibilidade estão listadas no site da CBOE. Opções de troca de opções semanais Troque as opções semanais quando você está procurando um movimento de curto prazo em um instrumento financeiro As opções semanais de negociação têm muitos benefícios. As opções têm uma duração menor do que as opções padrão que expiram a cada 3 de sexta-feira do mês. As opções com data mais curta custarão menos do que as opções mais datadas, porque há menos valor de tempo que, em geral, aumenta o preço de uma opção. Você deve negociar opções semanais quando você está procurando movimentos de curto prazo em um mercado. Use opções semanais para aproveitar a volatilidade em torno de um evento econômico ou divulgação de ganhos. As opções semanais podem ser especificamente valiosas em relação a lançamentos de dados econômicos ou lançamentos de ganhos. Porque você pode manter o seu prémio no mínimo, provavelmente não há melhor maneira de maximizar o poder o alavancagem dentro da arena das opções genéricas. Troque as opções semanais quando necessitar de proteger seu portfólio Se você possui uma carteira de ações e opções, poderá compensar parte da sua exposição com opções semanais. Você pode comprar seguro ou proteção de curto prazo para suas ações. Saiba como negociar opções semanais Relatório detalhado gratuito que ensina as 9 melhores estratégias de negociação O custo será menor do que as opções padrão com mais de uma semana para expirar. Além disso, para proteger sua exposição ao mercado, você pode comprar colocações semanais nos principais índices para compensar possíveis perdas em seu portfólio. Gerar renda de curto prazo através da venda de chamadas cobertas Você também pode vender chamadas cobertas no semanário8217s. Embora a renda que você receba será menor do que uma opção de longo prazo, seu tempo de espera até o vencimento será muito mais curto. Especificações de opções semanais O Chicago Board of Options Exchange oferece três tipos diferentes de opções semanais, juntamente com dados de liquidação semanal e informações de interesse em volume aberto. Algumas das opções que eles oferecem têm assentamentos matinais, enquanto outros oferecem liquidação PM. As opções semanais são negociadas usando recursos de exercício de estilo americano, o que torna possível exercí-lo em qualquer ponto antes da data de validade. No vencimento, o comprador tem o direito, mas não a obrigação de receber o instrumento subjacente. A liquidez nas opções semanais é robusta, com o volume semanal médio para as novas opções semanais aumentando acima de 300.000 contratos em novembro de 2010. Suas opções semanais Edge Se você deseja saber todas as maneiras de negociar as opções semanais com sucesso, temos um meu rápido Comece as opções semanais eBook que você pode fazer o download gratuitamente. It8217s tempo para você parar de se sentar à margem desejando sobre todo o dinheiro que você pode fazer e começar a aprender e entender como fazer dinheiro negociando opções semanais. We8217ll mostrar-lhe como. Saiba como negociar opções semanais Relatórios detalhados grátis ensinando as 9 melhores estratégias de negociação
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